DGAP-News: Fair Value REIT-AG mit erfolgreichem Jahresauftakt 2016

Fair Value REIT-AG mit erfolgreichem Jahresauftakt 2016

DGAP-News: Fair Value REIT-AG / Schlagwort(e): Quartalsergebnis/Immobilien

Fair Value REIT-AG mit erfolgreichem Jahresauftakt 2016

10.05.2016 / 07:30

Für den Inhalt der Mitteilung ist der Emittent verantwortlich.

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Fair Value REIT-AG mit erfolgreichem Jahresauftakt 2016

- FFO in Q1 2016 vor Minderheitsanteilen bei 2,5 Mio. EUR (Vorjahr: 2,1

Mio. EUR)

- Net Asset Value je Aktie steigt zum 31. März 2016 auf 8,42 EUR (31.

Dezember 2015: 8,36 EUR)

- REIT-Eigenkapitalquote auf 62,5% erhöht (31. Dezember 2015: 59,6%)

München, 10. Mai 2016 - Die Fair Value REIT-AG (WKN A0MW975) ist

erfolgreich in das Geschäftsjahr 2016 gestartet und hat das operative

Geschäftsergebnis (FFO) im ersten Quartal 2016 deutlich gesteigert.

Das um Bewertungs-, Veräußerungs- und sonstige Einmaleffekte bereinigte

Konzernergebnis (FFO - Funds from Operations) belief sich vor

Minderheitsanteilen auf 2,5 Mio. EUR. Es lag damit um 0,4 Mio. EUR bzw. 19%

über dem Vorjahreswert von 2,1 Mio. EUR.

Nach Abzug der Minderheitsanteile am Ergebnis summierten sich die FFO für

die Aktionäre der Fair Value REIT-AG auf 1,6 Mio. EUR. Gegenüber dem

Vorjahreswert von 1,0 Mio. EUR wurde somit eine Steigerung um mehr als 50%

erreicht. Der prozentual höhere Anstieg der FFO nach Minderheiten gegenüber

dem Anstieg der FFO vor Minderheiten resultiert im Wesentlichen aus dem im

Vorjahr erfolgten Zuerwerben von Minderheitsanteilen bzw. Übernahmen von

indirekt gehaltenen Immobilien in den Direktbesitz.

Die Mieterträge des Konzerns summierten sich in den ersten drei Monaten

2016 auf insgesamt 5,6 Mio. EUR und lagen damit auf dem Niveau des

Vorjahres. Das Nettovermietungsergebnis von 3,7 Mio. EUR fiel aufgrund

höherer immobilienbezogener Aufwendungen um 7% niedriger aus als im

Vergleichsquartal (3,9 Mio. EUR). Bereinigt um wertverbessernde Maßnahmen

in Höhe von 0,5 Mio. EUR lag das Nettovermietungsergebnis im ersten Quartal

2016 bei 4,2 Mio. EUR bzw. 8% über dem Vorjahreswert.

Die Kosten für die allgemeine Verwaltung waren mit 0,6 Mio. EUR deutlich

rückläufig nach 0,8 Mio. EUR im Vorjahr. Der Saldo aus sonstigen Erträgen

und Aufwendungen sowie aus dem Veräußerungs- und Bewertungsergebnis lag mit

einem Aufwand von 0,2 Mio. EUR um 2,1 Mio. EUR unter dem Vorjahresertrag

von 1,9 Mio. EUR. Der hohe Vorjahressaldo resultierte aus nicht

liquiditätswirksamen Sondereffekten nach günstigen Beteiligungs- und

Grundstückserwerben.

Aufgrund dieser Vorjahres-Sondereffekte ergab sich im Berichtszeitraum ein

Betriebsergebnis (EBIT) von 2,8 Mio. EUR, welches das Ergebnis vom ersten

Quartal 2015 um 2,2 Mio. EUR unterschritt. Der Nettozinsaufwand stieg auf

1,3 Mio. EUR (Vorjahr 1,1 Mio. EUR); hierin ist als Einmaleffekt eine

Prämie für die im Februar 2016 erfolgte vorzeitige Rückzahlung der

Wandelanleihe in Höhe von 0,3 Mio. EUR enthalten.

Im ersten Quartal 2016 erzielte die Fair Value REIT-AG vor diesem

Hintergrund einen IFRS-Konzernüberschuss von 0,9 Mio. EUR, der um rund 2,0

Mio. EUR unter dem Vorjahreswert von 2,9 Mio. EUR lag.

Zum Berichtsstichtag summierte sich das Konzern-Eigenkapital auf 118,1 Mio.

EUR nach 117,3 Mio. EUR zum 31. Dezember 2015. Somit stieg der bilanzielle

Nettovermögenswert (Net Asset Value/NAV) je in Umlauf befindlicher Aktie

von 8,36 EUR auf 8,42 EUR. Die REIT-Eigenkapitalquote erhöhte sich von

59,6% des unbeweglichen Vermögens zum Vorjahresende auf 62,5% am 31. März

2016.

Frank Schaich, Vorstand der Fair Value REIT-AG, kommentiert den

Geschäftsverlauf des ersten Quartals: "Die Ergebnisse der ersten drei

Monate 2016 bestätigen unsere Planung; sie sind daher eine solide

Ausgangsbasis für unsere weitere positive Geschäftsentwicklung in 2016. Die

nochmals gestiegene Eigenkapitalunterlegung des Konzerns unterstützt uns

dabei, attraktive Zukäufe zu tätigen und auch die Minderheitsanteile weiter

abzubauen, um so das auf die Fair Value-Aktionäre entfallende

Konzernergebnis strategisch und wertschaffend weiter auszubauen."

Die Quartalsmitteilung für das erste Quartal 2016 steht unter www.fvreit.de

in der Rubrik Finanzberichte zum Herunterladen zur Verfügung.

Ausgewählte Finanzkennzahlen der Fair Value REIT-AG (Q1 2016)

Konzern G&V (TEUR/EUR) - 31.3.2016 - 31.3.2015

Mieterträge 5.571 5.590

Nettomieterträge 3.650 3.917

Betriebsergebnis (EBIT) 2.817 5.016

Ergebnis vor Minderheitsanteilen 1.533 3.902

IFRS-Konzernüberschuss 887 2.863

IFRS-Ergebnis je Aktie * 0,06 EUR 0,31 EUR

EPRA-Ergebnis / FFO vor Minderheitsanteilen 2.501 2.087

EPRA-Ergebnis / FFO der Fair Value- Aktionäre 1.570 1.024

FFO je Aktie * 0,11 EUR 0,11 EUR

Konzernbilanz (TEUR/EUR) 31.03.2016 31.12.2015

Bilanzielles Eigenkapital (NAV) 118.075 117.278

Bilanzieller NAV je Aktie * 8,42 EUR 8,36 EUR

EPRA-NAV je Aktie * 8,42 EUR 8,36 EUR

Unbewegliches Vermögen 287.759 299.544

Eigenkapital gem. § 15 REITG 179.901 178.438

Eigenkapitalquote nach § 15 REITG 62,5 % 59,6 %

Netto-Finanzverbindlichkeiten 116.079 128.085

In % des unbeweglichen Vermögens (LTV) 40,3 42,8

* Anzahl der in Umlauf befindlichen Aktien: 14.029.013 Stück (31.3.2016)

bzw. 9.325.572 Stück (31.3.2015)

Kontakt

Fair Value REIT-AG

Frank Schaich

Tel. 089-9292815-10

Fax. 089-9292815-15

e-mail: schaich@fvreit.de

Unternehmensprofil

Die Fair Value REIT-AG mit Sitz in München konzentriert sich auf Handels-

und Büroimmobilien an deutschen Sekundärstandorten sowie auf

Immobilienbeteiligungen mit besonderem Augenmerk auf geschlossene

Immobilienfonds.

Zum 31. März 2016 repräsentierte das Gesamtportfolio 38 Immobilien mit

einem Marktwert von insgesamt rund 288 Mio. EUR. Das Portfolio wies zu

diesem Zeitpunkt einen Vermietungsstand von 88,5 % der bei Vollvermietung

erzielbaren Mieten von 25,1 Mio. EUR p.a. auf. Die Mietverträge hatten am

31. März 2016 eine gewichtete Restlaufzeit von 5,0 Jahren. Rund 57% der

Potenzialmieten beziehen sich auf Einzelhandelsflächen, 35% auf Büroflächen

und 8% auf Sonstige Flächen.

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ISIN: DE000A0MW975

WKN: A0MW97

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Börsen: Regulierter Markt in Frankfurt (Prime Standard);

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